아크 인베스트먼트 매니지먼트

아크 인베스트먼트 매니지먼트는 플로리다주 세인트피터스버그에 본사를 둔 미국 투자 관리 회사로 여러 상장지수펀드(ETF)를 운용하고 있다. 2014년 캐시 우드(Cathie Wood)가 설립했다. 2021년 2월 정점에 이 회사의 운용 자산은 500억달러였다. 2022년 5월에는 실적 부진으로 자산이 159억달러로 줄었다.

역사 

2014년 캐시 우드는 글로벌 테마 전략의 최고투자책임자였던 얼라이언스번스타인에서 파괴적 혁신에 기반한 적극적 운용 상장지수펀드에 대한 아이디어가 너무 위험하다고 판단한 후 퇴사하고 아크 인베스트를 설립했습니다. 회사 이름은 언약궤에서 따왔습니다. 독실한 기독교 신자인 우드는 창업 당시 1년 성경을 읽고 있었습니다.아크는 액티브 리서치 지식의 약자이기도 합니다.

2014년 10월, 이 회사는 혁신 ETF, 게놈 혁명 ETF, 차세대 인터넷 ETF, 자율 기술 및 로보틱스 ETF 등 4개의 액티브 펀드를 처음 출시했습니다. 이어서 2019년에는 핀테크 혁신 ETF, 2021년에는 우주 탐사 및 혁신 ETF를 출시했습니다. 또한 2016년에 출시된 3D 프린팅 ETF, 2017년에 출시된 이스라엘 혁신 기술 ETF, 2021년에 출시된 투명성 ETF 등 3개의 인덱스 펀드를 유지하고 있습니다. 

2020 년 11 월 레졸루트 인베스트먼트 매니저스는 회사의 과반수 지분을 인수 할 수있는 옵션을 행사할 것이라고 발표했습니다.[14][15][16] 그러나 2020 년 12 월 캐시 우드 옵션을 환매하여 회사의 통제권을 유지하면서 레졸루트의 유통 서비스를 계속 사용하고 엘드리지 산업으로부터 자금을 조달했습니다. 레졸루트 인베스트먼트는 소수 주주로 남아 있습니다. 

2020년 12월, 이노베이션 ETF는 170억 달러의 관리 자산과 2020년 170%의 수익률을 기록한 최대 규모의 적극적 관리 ETF가 되었습니다.2021년 1월 11일, 이 회사는 상장지수펀드 상위 10개 발행사 중 하나가 되었습니다. 2021 년 6 월, 회사는 아직 자산을 기반으로 한 ETF를 승인하지 않은 SEC의 승인을 기다리는 동안 ARKB 티커로 비트 코인 ETF를 만들기 위해 신청했습니다. 2021 년 10 월, 회사는 사무실을 뉴욕시에서 플로리다 주 상트 페테르부르크로 이전했습니다.

투자 전략 

아크 인베스트는 파괴적 기술에 대한 투자에 중점을 두고 있습니다. 이러한 기술에는 인공지능, DNA 시퀀싱, 크리스퍼 유전자 편집, 로봇 공학, 전기 자동차, 에너지 저장, 핀테크, 3D 프린팅 및 블록체인 기술이 포함됩니다. 또한 암호 화폐에 투자했습니다. 이 회사는 5년 동안 가치가 두 배로 증가할 것으로 예상되는 주식에 투자합니다. 

2022년 11월 22일, 캐시 우드는 블룸버그 TV와의 인터뷰에서 2030년까지 비트코인 가격을 1백만 달러로 예상했습니다. 해당 날짜인 2022년 11월 22일 비트코인은 16,174달러에 마감되었으므로 비트코인 가격이 100만 달러 목표치에 도달하려면 향후 8년 동안 61배 상승해야 합니다. 2014년부터 2021년까지 아크 이노베이션 ETF는 연평균 39%의 투자 수익률을 기록했는데, 이는 같은 기간 S&P 500 수익률의 3배가 넘는 수치입니다.

2022년 12월 9일에 게시된 Street.com의 기사: "아크 이노베이션 ETF는 2022년 현재까지 63% 하락했으며 2021년 2월 정점 대비 78% 하락했습니다. 우드는 자신의 투자 기간이 5년이라고 언급하며 자신의 전략을 옹호했습니다." 펀드가 현금을 보유 할 수 없기 때문에 회사는 "현금과 같은 혁신 주식"이라고 부르는 수많은 빅 테크 주식에도 투자합니다." 

ARK는 현재 분석, 거래 및 포트폴리오를 게시하고 연구 검토를 대중에게 공개합니다. ARK는 재무 분석가 외에도 과학자와 컴퓨터 과학자를 고용하고 있으며, 이들이 파괴적 기술의 영향을 더 잘 평가할 수 있다고 믿습니다. 회사 분석가 대부분은 월스트리트 경험이 없는 밀레니얼 세대입니다.

위험 

제임스 그랜트와 제이슨 즈바이크와 같은 비평가들은 "인기" 펀드와 테마 ETF는 일반적으로 성과를 유지할 수 없기 때문에 아크 ETF에 투자하여 큰 수익을 추구하는 투자자들은 실망할 수 있다고 경고합니다. 주력 상품인 아크 이노베이션 ETF는 2021년 한 해 동안 24% 하락했습니다. 2021년 11월에 출시된 숏 이노베이션 ETF는 다른 ETF에 역으로 노출되는 미국 최초의 ETF로, 스왑 계약을 사용하여 ARK 혁신 ETF에 역으로 하루 단위로 수익을 제공합니다. 모닝 스타, Inc.는 ARK의 여러 소규모 보유 자산에 대한 상당한 소유권에 대한 우려를 지적했습니다.